Топ-9 лучших торговых стратегий на фондовом рынке 

В январе 2017 года, когда Дональд Трамп стал Президентом, множество экспертов предсказывали волатильность фондового рынка и повышение процентных ставок.

Как оказалось на деле, несмотря на атаки террористов, природные катастрофы и провокационные твиты, 2017 год финишировал как один из наименее волатильных за всю историю.

Казалось бы, анализ прошлых событий – это пустая трата времени, но на самом деле они могут быть полезными для организации мыслей в голове.

В этом обзоре я брал только криптоактивы и американский фондовый рынок. Итак,

1 Покупка и холд биткоина (HODL)

Очевидно, что одна из лучших стратегий 2017 года – это было просто купить и держать биткоин, т.к. эта криптовалюта была сильнейшим активом в мире.

В начале года курс биткоина колебался около $950, затем поднялся до $20 000 и закончил год на отметке $14 000, т.е. прирост составил почти 1400%.

2 Низкая волатильность

В 2017 году была волатильность, вызванная террористическими атаками, изменениями процентных ставок, выборами и т.д.

«Индекс страха» VIX оставался низким и фондовый рынок двигался все выше и выше. Если кто-то не знает, VIX – это тикер, который официально зарегистрирован для индекса волатильности фондового рынка Чикагской биржи опционов. Это инструмент для определения волатильности опционов на индекс S&P 500. Так вот, индекс S&P 500 в 2017 году демонстрировал все новые и новые высоты.

Трейдинговые стратегии, предназначенные для низковолатильных ETF (см. Что такое ETF фонды?), таких как VXX, были одними из самых эффективных стратегий 2017 года, «сделав» около 200% за год. Инвестор, например, мог купить XIV в январе и заработал бы примерно 173% к первоначальному капиталу.

Проблема с реализацией таких стратегий заключается в том, что существует высокий риск разорения, если риск не контролируется должным образом.

3 Лонг BA, шорт GE

Было исследование, что в 2017 году хорошо прослеживалась обратная корреляция между BA (Boeing Co) и GE (General Electric). В 2017 году был хороший бычий тренд для BA и медвежий для GE.

Согласно этому исследованию GE страдает от нерационального использования капитала и, возможно, им потребуется сократить дивиденды, в то время как экономический рост Boeing Co был налицо.

И хотя они начали год с примерно одного и того же уровня капитализации, BA финишировал год с приростом в 90%, в то время как GE упал на 50%.

4 Купить на дне

Достаточно просто взглянуть на дневной график S&P 500, чтобы понять, что 2017 год был отличным временем для трейдеров, которые предпочитают короткие позиции.

Казалось бы, как только рынок падает на ближайший уровень поддержки – это отличный момент для отскока и входа институциональных и мелких инвесторов.

И здесь вопрос только в использовании правильной стратегии, которая будет хорошо работать на откатах.

Данный тип стратегии, как правило, хорошо работает для развитых фондовых рынков, а также может быть реализован с помощью ETF. Однако успешность стратегии зависит от наличия фильтра режима для того, чтобы оставаться вне рынка во время медвежьих трендов.

5 сильнейшие акции с доходом более 1000% в год

Нет никаких сомнений в том, что биткоин был выдающимся активом в 2017 году, но похожие гигантские возможности для заработка могли быть найдены и на фондовом рынке, если бы мы не пожалели времени, чтобы их найти.

На Bloomber осенью была статья, где они провели глобальный анализ фондового рынка и нашли четыре акции, которые выросли на более чем 1000% в год. Это такие акции как Pepper Food Service Co. Ltd., Indiabulls Ventures Ltd., HEG Ltd. и China Investment Fund.

Еще один сильный актив, Siebert Financial Corp (SIEB) смог достигнуть более 950% прибыли в основном за счет планов по блокчейну. Вообще в 2017 году если кто-то эксплуатировал слово «блокчейн», то это играло в большущий плюс.

6 Движущая сила глобального фондового рынка

2017 год был отличным годом для глобального фондового рынка и обороты хорошо росли. Фактически каждая из крупнейших и экономически развитых стран закончила 2017 год выше и со средней прибылью 28% в долларах США.

Эти доходы были получены с относительно небольшими просадками – ну просто идеальные условия для инвесторов. Например, Cambria Global Momentum ETF (GMOM) дошел до прибыли в 20% в 2017 году.

Одно из преимуществ таких форм движений на рынке – это возможность адаптировать под это дело простую стратегию, основанную на входах в лонг на небольших откатах.

7 Золото

Стратегии по золоту используют простые алгоритмические правила для торговли драгоценными металлами. Точные правила следующие:

• По золоту можно входить выше минимума, который был три бара назад
• Позицию закрываем выше второго уровня поддержки
• Удерживаем сделку открытой в течение 5 следующих баров

Основная идея в том, чтобы избегать экстремальных условий и брать понемногу прибыль на медленно движущемся тренде. Как видно по кривой ниже, стратегия отлично работала в 2016 и неплохо показала себя в 2017, где она превратила $32000 в $48000 при торговле одним контрактом.

Но нужно учесть, что в 2016 была большая волатильность, поэтому сегодня такие системы нуждаются в доработке.

8 Короткие позиции по акциям судоходства

Компании речного пароходства вроде DRYS, TOPS и DCIX привлекли много внимания со стороны инвесторов по своим методам бухгалтерского учета и обратного дробления акций.

Но шортить эти акции было не просто по причине их недостатка. И это было слишком рискованно, большие скачки цены запросто могли убить маржинальный счет. Но в итоге все три акции потеряли в стоимости более 99% к концу 2017 года

Заключение

Стоит сказать, что несмотря на относительное спокойствие и движение вверх фондовых рынков, 2017 год не был легким для индивидуальных инвесторов. Тем более, что инвестирование никогда не является простым, даже при хороших условиях на рынке.

Многие инвесторы оказались пойманными, пытаясь хеджировать риски и предполагая при этом, что волатильность будет увеличиваться. Многие трейдеры просто взрывали свои депозиты на высокой доле заемных средств.

Конечно, смотреть назад и анализировать проще, чем принимать решение прямо здесь и сейчас. И не факт, что то, что работало в прошлом году, будет работать в этом. Поэтому не стоит считать, что стратегии, которые хорошо показали себя в 2017 году, будут также хорошо работать в 2018 году, но какие-то закономерности при желании выявить можно.

Источник: https://tempofox.com/top-8-trejding-strategij-na-fondovom-rynke-v-2017-godu/

Топ 10 лучших форекс стратегий – рейтинг прибыльных тс

Счет торговых стратегий идет на тысячи, и внести все их в один рейтинг просто невозможно, да и смысла особого в этом нет.

С другой стороны, из всей массы ТС можно выделить несколько, показывающих неплохой результат. Сегодня вашему вниманию представляем ТОП 10 лучших форекс стратегий.

Под термином «лучших» подразумевается надежность, соотношение прибыли и убытка, числа прибыльных и убыточных сделок.

Торговля по тренду

Утверждение о том, что тренд – друг трейдера, справедливо на 100%, вот только не все пользуются этой простой истиной. Как пример простой и эффективной стратегии для работы по тренду рассмотрим тактику, основанную всего лишь на 1 индикаторе (Стохастик) и уровнях фибо.

Правила работы по стратегии следующие:

• на 4-х часовом графике выбираем ярко выраженное направленное движение и ждем начала коррекции;
• растягиваем на участок тренда уровни Фибоначчи, нас будут интересовать уровни коррекции 38,2%, 50,0% и 61,8%;
• в момент, когда цена подходит к уровню 38,2%, наблюдаем за поведением графика на младшем таймфрейме, в нашем случае это Н1. Для анализа используем стандартный индикатор Стохастик с параметрами 13, 5, 3. Сделки на покупку можно открывать только если отбой от уровня подтвердился выходом/пересечением линий осциллятора в зоне перепроданности, для продаж правила обратные.

Пример. На 4-х часовом графике наблюдаем за поведением цены.

По правилам ТС после подхода графика к важным уровням фибо переходим на Н1 и наблюдаем за Стохастиком.

Стоп можно выносить за следующий уровень Фибоначчи, а ТР ставить в расчете на то, что цена доберется до экстремума, установленного в рамках трендового движения.

В данном примере первая покупка по тренду оказалась неудачной – сделка закрылась бы по стоп-лоссу. Но следующий вход в рынок оказался прибыльным, и сделка закрылась бы с прибылью по ТП. Даже если учесть сработавший стоп, трейдер все равно получил соотношение прибыли и убытка на уровне 1:5.

InsideBar

PriceAction пользуется особой популярностью, для анализа графика не понадобится ни один индикатор. InsideBar, он же внутренний бар, позволяет входить в рынок после того, как на рынке сформировалось временное затишье.

Сам паттерн состоит всего из 2 свечей:

• материнская свеча – отличается крупным телом и малыми тенями/их полным отсутствием;
• внутренняя – полностью попадает в диапазон материнской. Диапазон внутренней свечи должен быть в несколько раз меньшим, чем у материнской. На рынке – консолидация, быки и медведи взяли паузу на время.

Вход в рынок выполняется отложенным ордером. Желательно использовать уровни для того, чтобы определить наиболее вероятное движение цены.

В примере обе свечи паттерна опираются на уровень поддержки, поэтому размещаем ордер BuyStop над максимумом внутренней свечи.

Этот и другие паттерны РА популярны среди трейдеров не только благодаря своей простоте, эффективность также на высоте. Что примечательно – это скорее не готовая ТС, а методика работы на рынке. Паттерны РА можно интегрировать в любую стратегию.

Стратегия «Начало»

Название свое она получила благодаря тому, что торговля будет вестись только на открытии лондонской сессии. Использование индикаторов система не предусматривает, а от вас потребуется всего лишь около 3 часов времени для работы по ней.

Смысл ТС заключается в том, чтобы попробовать взять движение цены на открытии Лондона, именно в это время на рынке наблюдаются значительные движения. Работать желательно на таймфрейме M30, а валютную пару трейдер должен подобрать такую, чтобы влияние лондонской биржи было максимальным. Это вполне может быть GBP/USD.

Работа ведется по такой схеме:

• ждем открытия Лондона и еще 30 минут после этого;
• ровно в 8:30 трейдер ставит отложенные ордера BuyStop и SellStop над максимумом и минимумом свечи соответственно;
• если сработает отложенник на покупку, стоп для него выставляется на том же уровне, что и SellStop. Сделка удерживается до 11:00, а потом закрывается вручную, каким бы ни был результат;
• в самом худшем случае трейдер будет иметь замок из 2 сделок, убыток при его закрытии вручную минимальный.

Прибыль по этой ТС невелика – удается взять порядка 20-30 пунктов. В примере именно это и произошло.

Новостная стратегия

Этот тип ТС мы просто не можем оставить без внимания, ведь при удачном стечении обстоятельств удается взять солидную прибыль за считанные минуты. Риск при грамотном подходе сведен к минимуму.

Трейдер должен действовать так:

• в экономическом календаре выбрать новость, которая может сильно повлиять на поведение валютной пары;
• за пару минут до выхода новости разместить отложенные ордера в обе стороны от текущей цены. Индикаторы, как и в предыдущей стратегии, не нужны;
• за счет того, что отложенных ордера два, в случае, если цена сильно отреагирует на вышедшую новость, движение будет поймано. Опасность для трейдера несут ситуации, когда цена делает рывки в обе стороны и сбивает оба ордера. Получаем замок, который можно закрыть по рыночной цене, а можно попытаться раскрыть его, если есть опыт в этом деле.

В примере показан как раз такой вариант – за счет резкого рывка в обе стороны прибыль по новостной ТС получить не удалось.

В целом же советуем не жадничать и брать по одной сделке 20-30 пунктов, система не входит в рейтинг самых прибыльных, но учтите – временные затраты минимальны.

Трейдеру придется разве что пару раз в неделю просмотреть экономический календарь и последить за рынком в момент выхода данных.

10 пунктов + мартингейл

Еще одна безиндикаторная ТС, привлекает она простой и понятной логикой работы, а также неплохой результативностью. Логика работы следующая:

• дневные экстремумы трейдеры часто используют для выставления ордеров ТР и SL, на подсознательном уровне они ищут уровень, на который можно опереться. При пробое этого уровня за счет массового срабатывания ордеров цена «по инерции» проходит какое-то расстояние в направлении пробоя. Высокий рейтинг стратегии форекс «10 пунктов» объясняется тем, что предлагается брать на пробое дневного экстремума всего лишь 10 пунктов прибыли;
• стопы здесь не используются, а на случай движения цена в обратном направлении предполагается использовать мартингейл. Трейдер должен рассчитывать шаг между ордерами таким образом, чтобы суммарный ТР, выставленный под уровнем открытия предыдущего ордера, покрывал все убытки и давал небольшую прибыль.

Иногда это приводит к недополучению значительной части прибыли. Но правила базовой версии ТС запрещают увеличивать тейк-профит. Так что трейдеру лучше не рисковать.

Сочетаем простые и надежные сигналы

Сочетание всем известных простых и надежных сигналов позволяет получить неплохую ТС. Мы приведем лишь один из вариантов:

• для идентификации состояния рынка используем любой удобный индикатор, например, RSI. Когда линия выше уровня 70, имеем состояние перекупленности, ниже 30 — перепроданности;
• для поиска точек входа в ТС могут использоваться любые контртрендовые сигналы – дивергенции/конвергенции, свечные и графические формации, паттерны PriceAction.

Осциллятор используется исключительно для определения направления торговли. Вход в рынок по этой ТС выполняется только после формирования контртрендового паттерна. В примере сформировался паттерна РА «рельсы». Хоть мы и входили против тренда, но вход оказался удачным, взять можно было больше 100 пунктов.

Envelopes + BollingerBands

Простая и в то же время надежная ТС, для работы на часовой график EUR/USD нужно добавить:

• Bollinger Bands с параметрами 24, 0, 2;
• Индикатор Envelopes – для него настройки: Period 288, Deviation0,15, Displace 1,0.

Envelopes будет использоваться для того, чтобы искать точки входа в рынок, а полосы Боллинджера – для переноса стоп-лосса вслед за ценой.

Для открытия короткой позиции нужно, чтобы цена пересекла красную границу индикатора конвертов (нижняя линия). Сделка заключается сразу после закрытия пробойной свечи.

Что касается сопровождения позиции, то трейдеру нужно:

• после того, как цена прошла в прибыльном направлении порядка 40 пунктов, стоп-лосс можно перенести в безубыток;
• в дальнейшем стоп переносится и устанавливается над верхней линией индикатора BollingerBands, когда она становится практически горизонтальной.

В итоге сделка закрывается по стоп-лоссу, но трейдера это не должно беспокоить, к этому моменту SL уже давно находится в прибыльной зоне. Для длинных позиций правила обратные.

Стратегия ZZelse

Для работы будет использоваться только один индикатор – ZigZag с параметрами 0, 15, 3. Торговля будет вестись при переписи ценой прошлого экстремума. Для сделок на продажу нужно чтобы:

• на графике сформировался максимум и минимум (точки 1 и 2), оба экстремума должны находиться выше т. 1;
• после того, как ЗигЗаг укажет на формирование точки 3, трейдер должен выставить отложенный ордер на продажу под ней, а стоп следует вынести за максимум, установленный в точке 2;

• так как в т. 4 цена переписала максимум т. 2, то нужно перенести стоп в новую точку – растягиваем Фибо уровни на движение 3-4 и на коррекции в 38,2% будет новое положение стоп-лосса.

По сути, трейдер, работая по этой стратегии, пытается поймать движение после пробоя поддержки/сопротивления. Иногда получается неплохо заработать.

Momentum + SMA = стабильные 20 пунктов в день

В наш рейтинг форекс стратегий она входит как одна из самых надежных и стабильных, работа может вестись на любом волатильном инструменте, рабочий временной интервал m30. Для работы понадобятся 2 стандартных индикатора:

• Momentum c периодом 5. На Моментуме вручную строим средний уровень;
• SMA с периодом 20.

Для продаж по этой ТС нужно, чтобы цена закрылась ниже линии скользящей средней, а линия Моментума при этом была намного ниже срединного уровня. Стоп используется фиксированный и располагается за пробойной свечой, обычно он получается равным примерно 20 пунктам. Если цена разворачивается и закрывается над SMA20, продажи тут же закрываем вручную.

• Сделку лучше тралить, но можно использовать и фиксированный ТР в размере 20-40 пунктов.
• В рамках внутридневной тенденции удается взять 20-50 пунктов в среднестатистической сделке.
• Систему можно модифицировать, например, увеличить период SMA и входить по Моментуму только после пересечения уровня 100, но это уже будет совершенно другая стратегия.

Работа по уровням

Эта ТС – классика, но от этого не перестает быть актуальной. Суть стратегии проста, строим на графике горизонтальные уровни по значимым экстремумам и торгуем на их пробой или отбой цены от них.

Уровни можно строить как по ценам High, Low, так и по ценам открытия и закрытия. Практика показывает, что эффективность таких построений примерно одна и та же. На скриншоте видно, что расстояние между уровнями цена проходит быстро, а вот непосредственно на них задерживается надолго.

В нашем рейтинге это самая простая стратегия, ее можно дополнить свечными паттернами, парой индикаторов или торговать только по уровням. Правила входа просты – при отбое от уровня нас интересует подтверждение в виде соответствующего свечного паттерна, при пробое подтверждение будет выглядеть как ретест пробитой поддержки или сопротивления.

Заключение

Рассмотренные стратегии на форексе для трейдеров не претендуют на звание беспроигрышных. Но по всем этим системам можно получать стабильную прибыль, если брать в работу только проверенные сигналы. Этим они и ценны – их эффективность проверена на практике годами использования.

Источник: https://www.kalita-finance.ru/obuchenie/strategii-foreks/top-10-luchshih-foreks-strategiy-reyting-pribilinih-ts

Топ 3 лучших торговых стратегии для брокера amarkets

AMarkets – один из лучших брокеров на рынке. Его отличают от большинства аналогов такие весомые преимущества, как ориентированность на клиентов, широкий перечень предоставляемых услуг и высокий уровень технического обеспечения. Активные трейдеры, могут выйти на приличный уровень заработка, используя лучшие стратегии торговли, о которых пойдет речь в данной статье.

Мы постарались собрать для вас максимально простые и доступные для понимания системы, уже неоднократно доказавшие свою эффективность – как в прошлом, так и в современных реалиях.

Топ 3 лучших стратегии 2019 года, отлично подходящих для торговли у брокера amarkets

Перед нами прибыльная система, работающая по максимально простым и понятным правилам, затруднений с которыми не возникнет даже у начинающих трейдеров. В ее основе положен трендовый принцип, а его эффективность повышают дополнительные фильтры. Настраивая ценовой график, участник рынка должен руководствоваться следующими входными параметрами:

• Предпочитаемый актив для торговли: без ограничений (можно работать с любыми валютными парами);
• Временной интервал: от М15 и выше;
• Торговый период: каких-либо конкретных требований к времени суток, когда трейдер брокера Амаркетс должен выходить на рынок, нет;
• Правила риск-менеджмента: рассчитав stop-loss, следует установить лот такого объема, чтобы при заключении одной сделки вы не рисковали более чем 2-5 процентами от имеющихся в распоряжении средств.

В работе задействуются:

• трендовый индикатор ichi360;
• Buyers and Sellers – передовой индикатор, проводящий анализ соотношения покупателей и продавцов на рынке, тем самым помогая определять будущее направление цены;
• технический индикатор SDO-71_DotSight.

Оперируя ими можно выявлять сигналы, которые с высокой вероятностью помогут сделать правильный выбор относительно продажи и покупки.

Сигналом к покупке служит:

направленный вверх, слегка наклонный канал, данные ichi360 о восходящем тренде, сформировавшийся зеленый столбец на панели Buyers / Sellers и линия (красного цвета) SDO-71_DotSight, которая пробивает красную снизу. Как это выглядит на практике, вы можете посмотреть на скриншоте.

• Сигналом к продаже, по сути, является обратная предыдущей ситуация:
• Наклонный канал находится в нисходящем положении, ichi360 подтверждает снижающийся тренд, BvsS показывает красный столбец, а красная линия SDO-71_DotSight перечеркивает зеленую от верха к низу.

ТОП 2. Стратегия Форекс для брокера AMarkets: график Ренко

Перейдем к следующей стратегии торговли, пользующейся большой популярностью у клиентов брокера Амаркетс (и на рынке Форекс в целом тоже).

Основывается она, как можно понять из названия, на графике Ренко – несколько отличающемся от классических свечей методе отображения, корни происхождения которого уходят в Японию прошлого века.

Кирпичи (именно так переводится Renga с японского), в отличие от барового или свечного графика, выглядят привлекательно в визуальном плане, а также позволяют легко фильтровать шумы и воспринимать тренд изолированно.

В какой ситуации нужно покупать?

1. После установки эксперта и системного шаблона, участнику рынка следует провести анализ на наличие определенных сигналов.

Покупка осуществляется, если свеча закрылась выше скользящей средней, Стохастик только начал покидать сектор перепроданности.

В какой ситуации следует продавать?

Для успешной продажи, следует соблюдать следующие условия: свеча закрывается ниже скользящей средней, Стохастик только начал покидать сектор перекупленности.

Топ 3. стратегия tarwada подходящая для новичков брокера амаркетс

Рассматривая лучшие стратегии торговли брокера AMarkets, нельзя не упомянуть о системе Tarwada, представляющей собой трендовую торговую стратегию универсального назначения.

Ее по достоинству оценят как зеленые новички, только начавшие разбираться во всех премудростях рынка Форекс, так и уже состоявшиеся профессионалы. Ведь как показывает практика, использование чрезмерно сложных систем сильно осложняет работу трейдера и негативно сказывается на его результатах.

Tarwada, в противовес таким инструментам, предлагает опираться на стандартные, проверенные временем индикаторы.

Входные параметры следующие:

• Валютные пары: абсолютно любые, с которыми трейдер хочет работать;
• Используемый таймфрейм: Н1 и Н4;
• Требования к времени, когда участник рынка должен предпочтительно начать работать, не выставляются.

При каких условиях можно покупать?

Здесь существуют два способа – агрессивный и консервативный. В агрессивном случае, наблюдается пересечение синей линией красной от низа кверху (эта информация представлена в окошке под ценовым графиком). Во втором случае, скользящая средняя пересекается RSI снизу вверх, причем в это время показатель осциллятора MACD должен возвышаться над нулевой отметкой.

При каких условиях можно продавать?

Здесь ситуация несколько иная: консервативный способ подразумевает пересечение скользящей RSI от верха книзу и показатель MACD под нулевой отметкой; агрессивный вход в короткие позиции становится уместным при простом пересечении RSI скользящей средней от верха к низу. Уровень стоп-лосса выставляется сверху ближайшего локального максимума.

Несколько сложнее обстоят дела с уровнем тейк-профита. Его придется определять в индивидуальном порядке, в зависимости от того, какую валютную пару трейдер предпочитает использовать. Основой следует взять статистические данные о том, как перемещается стоимость с момента, когда RSI пробьет скользящую среднюю.

Стоит также отметить, что опытным трейдерам будет совсем не обязательно придерживаться строго определенной стратегии – они не только могут выбирать между агрессивным и консервативным способами выхода на торги, но еще и имеют полное право модернизировать систему, исходя из собственных нужд и предпочтений. К примеру, на эффективности может хорошо сказаться введение дополнительных индикаторов.

Подведем итоги

Выше были рассмотрены 3 лучшие (по нашему субъективному мнению) стратегии торговли, которые отлично подойдут для клиентов брокера Амаркетс.

Их отличает простота использования, максимально простые и доступные индикаторы и другие инструменты, уже наверняка попадавшиеся на глаза любому человеку, который имел маломальский опыт трейдинга на Форекс, а также высокий уровень дохода при приемлемых рисках.

Само собой, никто вас не ограничивает одними только представленными в этом обзоре системами. Есть множество других качественных, современных и эффективных методик заработка на валютном рынке.

Благодаря брокеру Amarkets, предоставляющему профессиональную поддержку и сервис высокого качества, любой желающий сможет попробовать себя в торговле или протестировать новую торговую стратегию, абсолютно ничем не рискуя. Это стало возможным, после запуска демонстрационного счета, где трейдеры оперируют виртуальной валютой на платформе МТ4.

Источник: https://infofx.ru/torgovye-metody/top-3-luchshix-torgovyx-strategii-dlya-brokera-amarkets/

Стратегии на фондовом рынке. Основные подходы

Выбора торговой стратегии на фондовом рынке часто предполагает под собой стиль инвестора. Хочет ли он получить доход на всю жизнь, или перепродаст акции завтра? В данной статье говорим о краткосрочных, долгосрочных инвестициях, а также о спекулянтах. Можно ли обеспечить себя на всю жизнь вложившись один раз в толковое предприятие, либо отдать деньги брокеру для постоянной перепродажи ценных бумаг?

Выбираем правильные стратегии

Грамотно подобранная стратегия является ключом к успеху на любой отрасли торговли на фондовом рынке. Выбор торговой модели можно сравнить с выбором маршрута для альпиниста.

Ведь сумев сориентироваться, выбрать правильные инструменты и время для похода, можно взойти на вершину. При поисках подходящей для себя тактики поведения на рынки можно опираться на собственные чувства и личностные характеристики.

Определитесь, чего вы хотите достичь, помимо денег? Какой тип торговли вам подойдет?

Если инвестиции для вас это способ сохранить и приумножить уже имеющиеся накопления, то отличным вариантом станут для вас долгосрочные инвестиции.

Если же вы хотите сделать трейдинг своей основной деятельностью, то обратите внимание на стратегии скальпинга.

Обо всем этом мы поговорим ниже, вашей же задачей является проникновение в суть написанного, а также самоанализ, необходимый для выработки такого фундаментального решения.

За стратегией стоит личность

Итак, для начала стоит определиться непосредственно с типом инвестора, который вы хотите представлять. Наверняка вы слышали, что на бирже трейдеры делятся на “быков” и “медведей”. Это так. Но еще всех игроков такого большого рынка можно разделить на два типа. Это спекулянты и инвесторы.

Классификация спекулянтов

• Скальперы. Это возможно один из самых умеренных типов быстрой торговли. Задача здесь состоит, как и в любой спекуляции, в покупке дешевого актива и продажи его, как только наступит момент, при котором цена вырастет до отметки прибыльной продажи. Хороший скальпинг возможен при выборе спокойных бумаг обладающих перспективой к скорому росту. Акции редко удерживаются больше одной недели. Использует часовые дневные графики. Торговые стратегии на бирже для этих парней часто обходятся работой по индикаторам.
• Свинг-трейдер. Это торговец, который способен держать открытые позиции в промежутках от нескольких часов до нескольких дней. Прибыль ему гарантирует его работа на рыночных колебаниях, а выбираемый таймфрейм может быть как пятиминутным, так и часовым. Им используется пробойная стратегия а также свойственна модель поведения медведей на рынке.
• Дей-трейдер. Как понятно по названию, это торговец, сделки которого не выходят за рамки одного дня. Его продажи могут быть совершенны буквально через несколько минут после покупки. Это невероятно нервная работа, требующая высокой концентрации и стальных нервов. Именно дей-трейды часто изображаются в кино, как люди, которые находятся в одном помещении, громко кричат что-то друг другу и постоянно разрывают телефонные линии. Горячая работенка, ничего не скажешь. Но и довольно прибыльная.

Еще стоит отметить, что спекулянты всегда платят больше налогов, так как каждая проданная ими бумага подлежит проходу через налоговый комитет. В то время как инвестор не платит до тех пор, пока не продаст свою акцию. Учитывая, что некоторые акции содержатся пожизненно, можно говорить что “долгосрочники” обладают возможностью не платить налоги со стоимости акции вообще.

Классификация инвесторов

Классификация инвесторов выглядит следующим образом:

• Долгосрочный тип. Это тот портрет, который и может продержать акции одной компании всю свою жизнь. Начинается эта грань от одного года. Очевидно, что вкладывая деньги, подобный типаж видит в компании весь ее потенциал и хочет обогатиться вместе с ней. Такой подход считается консервативным и весьма проверенным, эдакой классикой торгового мира. Стратегии инвестирования на фондовом рынке заставляют такое лицо выбирать компанию довольно долго и только по результатам тщательного фундаментального анализа.
• Среднесрочный инвестор выбирает стратегии торговли на фондовом рынке основанные на срок около полугода и до года. Также детально анализирует, использует стратегии хеджирования на торговле фьючерсами и другими срочными контрактами. У данного типа популярна стратегия медведей. Когда торговец ждет некоторый срок, чтобы обнаружить падение цены на интересный актив, а затем закупает его. После того как цена вырастет – вновь продает. На американских биржах подобные инвесторы используют также и BIR – стратегии. Но увы, в российских фондовых реалиях они не всегда выполнимы. Стратегия усреднения также весьма популярна.
• Краткосрочный инвестор. Предпочитает инвестиции от нескольких месяцев до полугода. Свойственно бычье поведение и пробойная стратегия, а также медвежьи “повадки”. Часто краткосрочные инвестиции требуются как долгосрочным игрокам, так и быстрым трейдерам для пополнения или сохранения своих финансовых резервов. Поэтому стратегии торговли на фондовом рынке часто выбирается исходя из нынешней ситуации, либо опыта основной торговли.

Какой подход выбрать

Стратегии торговли на фондовом рынке могут отличаться не только моделью проводимого фундаментального анализа, но и обуславливаться личными предпочтениями. Стоит отметить, что долгосрочные инвестиции больше подвержены макроэкономическому влиянию.

А значит стратегии торговли на фондовом рынке для инвесторов должны учитывать и международное положение политических и экономических дел.

Акции предприятия растут в зависимости от управленцев, а значит если инвестор обладает достаточным уровнем знаний в данной отрасли, то взяв в свои руки большой пакет акций, а вместе с ним и бразды правления предприятием, он может использовать свои знания для собственного заработка.

Поэтому выкупив определенный пакет ценных бумаг, в целью получить доход на всю жизнь и оставить после себя его для потомков, вам будет неприятно получать плохие новости из данного предприятия. Это можно считать ключевым минусом.

Помните, что все имеющиеся стратегии торговли на фондовом рынке в первую очередь диктуются личными соображениями, и выбирайте их исходя и собственных убеждений.

Источник: https://news-hunter.pro/important/strategii-na-fondovom-rynke-chto-otlichaet-spekulyanta-ot-investora.pro

Основные стратегии торговли на фондовом рынке (доходная и стоимостная стратегия)

Asset Allocation (пассивное инвестирование)

Стратегия очень популярна на западных рынках в связи с развитием так называемых ETF фондов, при покупке которых вы становитесь владельцем широко диверсифицированного портфеля акций/облигаций.

Инвестор, как правило, разделяет свой капитал на несколько частей (акции, облигации, золото и др.) в долях в зависимости от степени риска/горизонта инвестирования и ежегодно ребалансирует свой портфель, выравнивая доли до необходимых значений.

Плюсы

• нет необходимости следить за рынком.

Минусы

• обычно, используя данную стратегию, инвестируют в валюте с достаточно большим капиталом через иностранного брокера, чтобы получить отдачу от инвестиций и чтобы окупить издержки денежных переводов и комиссий брокера;
• на российском рынке ETF предоставляются только одной компанией, не наработавшей пока, на мой взгляд, достаточного авторитета, чтобы ей можно было в долгосрок доверять большие суммы денег;
• если использовать ПИФы вместо ETF, то получается достаточно высокие комиссии за управление, что снижает итоговую доходность.

Возможная альтернатива в России, чтобы избежать посредников (комиссий ETF и управляющих ПИФами):

Купить акции ММВБ-10 и облигации в необходимых долях и ежегодно (или) в период сильных колебаний рынка проводить ребалансировку портфеля.

Доходная (дивидендная) стратегия /Активное инвестирование (фундаментальный анализ)

Как и зачем распределять активы

Инвестор в качестве страховки (хеджа) на случай кризиса использует механизм распределения активов между акциями и облигациями. Хеджирование фьючерсами и опционами не подходит.

Чем больше облигаций в портфеле, тем менее волатилен портфель, имеет меньший риск и меньшую доходность.

Инвестор переходит полностью в акции (продав облигации) в двух случаях

1. в период финансового кризиса /в момент, когда появляются низкие цены на первоклассные акции, обеспечивающие высокую дивидендную доходность;
2. в момент снижения ключевой ставки, что позволит зафиксировать высокую дивидендную доходность и получить преимущество от роста цен акции в связи со снижением ключевой ставки.

Отличие доходной стратегии от стоимостной

1. В доходной стратегии инвестор делает акцент на цене покупки акций (а не на цене продажи), так как чем ниже куплена дивидендная акция, тем выше по ней доходность.
2. Инвестор покупает акции не с целью их продать в будущем дороже, а с целью получить стабильный денежный поток в виде дивидендов.
3. Очень важно всегда иметь наличные или короткие облигации, чтобы купить подешевевшие дивидендные акции в период сильных коррекций фондового рынка.
4. Как правило, при доходной стратегии акции покупаются на долгосроную перспективу.

Из чего складывается доходность в долгосрочной перспективе

1. Дивидендные поступления (5-15%);
2. Рост рынка акций (в среднем 10% в год);

Какие акции покупать

1. Только те акции, по которым регулярно платятся дивиденды при наличии прибыли, например, Газпром, Татнефть, Саратовский НПЗ-п и др.
2. Только те акции, которые имеют потенциал роста дивидендных выплат, то есть сейчас выплаты в пределах 10-25% прибыли и имеется дальнейший потенциал увеличения базы для дивидендов. Например, база выплат дивидендов у Газпрома может быть повышена.
3. Только те акции, которые имеют потенциал увеличения прибыли. Например, по акциям Ленэнерго-п дивиденды фиксированы в размере 10% прибыли РСБУ и увеличение прибыли позволит получить более 100% див.доходности тем акционерам, кто покупал акции, когда они стоили дешево в 2016 году. Такая акция, как МТС может быть интересна только, если инвестора устраивает дивидендная доходность. Важно помнить, что компания отдающая всю чистую прибыль на дивиденды имеет потенциал снижения выплат и при этом низкую вероятность увеличения выплат.
4. В период маржин-колов/финансовых кризисов любые акции стабильно платящие дивиденды, так как покупка по низкой цене обеспечивает высокую дивидендную доходность.
5. Лучше избегать цикличных компаний или покупать внизу циклов.

Стоимостная стратегия (покупка недооцененных акций)/Активное инвестирование (фундаментальный анализ)

Как распределять активы

Инвестору, на мой взгляд, не обязательно использовать страховку в виде коротких облигаций в данном случае. Здесь важный вопрос — купить как можно больше недооцененных акции с драйвером роста, но небольшую часть денег держать для усреднения все же не будет лишним.

Кризисы не так страшны, так как недооцененные акции падают не так существенно, как акции роста, в которых сидит много спекулянтов с кредитным плечом.

Отличие стоимостной стратегии от доходной

1. В стоимостной стратегии инвестор делает акцент не на цене покупки акций, а на том, при достижении какой цены акцию целесообразно продать. Недооцененность акции определяется по мультипликаторам P/E или EV/EBITDA. Цена продажи недооцененной акции может определяется при достижении среднему значению мультипликатора по отрасли, при достижении среднего исторического мультипликатора компании или другим критериям. Впрочем вопрос целевой цены всегда дискуссионный.
2. Инвестор покупает акции не с целью получить стабильный денежный поток в виде дивидендов, а с целью продать акции в случае их переоценки. Основные катализаторы переоценки стоимостных бумаг — рост прибыли, снижение долга, включение в индекс MSCI Russia, приватизация, гашение казначейских акций и др.
3. Наличные или короткие облигации на так важны в стоимостной стратегии, как в доходной. Наиболее важный вопрос — найти как можно больше разных недооцененных акций с драйвером роста.
4. При стоимостной стратегии акции необязательно покупаются на долгосрочную перспективу. Переоценка может произойти достаточно быстро, что должно привести к незамедлительной фиксации прибыли.

Из чего складывается прибыль инвестора

1. Переоценка акций (роста 50-100%);
2. Дивиденды (5-10%);

Какие акции покупать

1. Дешевые акции по мультипликаторам P/E или  EV/EBITDA  c возможным драйвером роста. К примеру, Распадская.
2. Лучше для стратегии подходят цикличные компании, так как именно на подъеме цикла зачастую получается хорошая переоценка.

Основной недостаток стоимостной стратегии 

1. От инвестора требуется ежедневно следить за рынком, так как акции очень волатильны.
2. Более высокие риски, чем в доходной стратегии.

Стратегия роста (акции роста)/Активное инвестирование (фундаментальный)

Такие акции любят рекламировать брокеры, так как инвестору не нужно долго (как обычно это происходит в стоимостной стратегии) ждать переоценки, а акционер может в любой момент принять участие в восходящем тренде.

Примеры — Магнит в период роста, Новатэк, Tesla — сейчас.

Такие бумаги, как привило, переоценены рынком, так как рынок верит в будущую прибыль этих компаний, переоценивая акции темпами зачастую превышающими темпы роста бизнеса. Главное в таких акциях — вовремя выйти.

Участие в росте таких акций намного более рискованно, чем покупать недооцененные акции.

Краткосрочные спекуляции (технический анализ)

Игра с отрицательным математическим ожиданием. 98% спекулянтов с использованием кредитного плеча разоряются. Все деньги в виде комиссии переходят брокерам (так любящих провоцировать совершение сделок), другим более везучим игрокам и профессионалам (1-2% спекулянтов), которые занимаются этим всю жизнь (и то скорее всего с переменным успехом).

Наиболее оправданная стратегия на российском фондовом рынке 

Технический анализ и пассивное инвестирование сразу отпадают, так как первое по определению убыточно, а второе пока не развито в России настолько, чтобы можно было входить в рынок с большой суммой денег (думаю, разумнее использовать зарубежного брокера и покупать зарубежные ETF крупных фондов). Поиск акций роста тоже не лучшая затея и подтверждение этому — многочисленные исследования на различных рынках, показывающие, что лишь немногие могут распознать окончание тренда растущей компании и вовремя зафиксировать прибыль.

Остается две стратегии — стоимостная и дивидендная. Обе стратегии работающие и отличаются в основном степенью риска, который берет на себя инвестор.

• На мой взгляд, на нашем рынке достаточно много недооцененных акций, которые можно смело отнести одновременно к двум этим категориям.
• Но иногда лучше вообще подождать пока не появятся такие идеи, как Ленэнерго-п, а цены на первоклассные компании не опустятся до приятных для покупок уровней.
• Рынок двигают эмоциональные спекулянты, так что сладкие цены на первоклассные акции всегда будут появляться и нужно просто уметь ждать.

Источник: https://stock-obzor.ru/osnovnye-strategii-torgovli-na-fondovom-rynke-dohodnaya-i-stoimostnaya-strategiya/